21世紀(jì)資本研究院研究顯示，巨無霸基金正在遭遇份額的大縮水。
2020年是當(dāng)之無愧的基金大年，無論是從增量角度還是存量角度來看，公募基金的規(guī)模、收益數(shù)據(jù)均表現(xiàn)亮眼。
根據(jù)21世紀(jì)資本研究院數(shù)據(jù)顯示，截至2020年12月31日，全國(guó)已發(fā)公募產(chǎn)品的基金管理公司達(dá)142家，管理基金數(shù)量共7365只，管理規(guī)?？傆?jì)19.97萬億，規(guī)模較上年增加5.29萬億。
得益于市場(chǎng)顯著的結(jié)構(gòu)性行情，主動(dòng)偏股型基金賺錢效應(yīng)突出，市場(chǎng)上百億基、日光基頻頻現(xiàn)身，爆款基金動(dòng)輒吸金數(shù)百億甚至上千億元。
基金公司正是趁熱打鐵加快產(chǎn)品發(fā)行的節(jié)奏，多家公司份額增長(zhǎng)超過千億份。
21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者獲悉，在2020年度，有相關(guān)部門曾意欲干預(yù)某些機(jī)構(gòu)過度的發(fā)行節(jié)奏，但收效甚微。
其背后還有一個(gè)背景，則是基民的投資熱情高漲。
有第三方統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示， 2020年有6000萬新基民入場(chǎng)，互聯(lián)網(wǎng)基民用戶規(guī)模突破1.2億，同比上升了90.7%。
或許是基金魔咒效果顯現(xiàn)，今年市場(chǎng)遭遇風(fēng)格轉(zhuǎn)換，曾經(jīng)風(fēng)光的巨無霸基金也面臨凈值大幅回撤。
而買入這些巨無霸基金的基民們體驗(yàn)如何，新近披露的基金年報(bào)給出了回答。
按各基金公司管理非貨幣理財(cái)基金份額統(tǒng)計(jì)，易方達(dá)基金以5006億份榮獲規(guī)模榜第一。
匯添富基金3940億份、華夏基金3493億份，分列第二、第三名。
相較2019年，非貨幣理財(cái)基金新增份額超過千億份基金公司包括易方達(dá)基金、匯添富基金、華夏基金、廣發(fā)基金、中歐基金、招商基金、鵬華基金和南方基金。
在這些增長(zhǎng)份額超過千億份的基金公司里，增幅較大的是中歐基金、易方達(dá)基金、匯添富基金和鵬華基金。
因?yàn)楣蓟饸v史性地規(guī)模大幅增長(zhǎng)，讓公募基金獲得非?？捎^的收益，實(shí)現(xiàn)“大豐收”。
據(jù)天相投顧統(tǒng)計(jì)公募基金2020年報(bào)盈利情況，142家公布年報(bào)的基金管理人從基金資產(chǎn)中取得管理費(fèi)收入接近千億元，比2019年的632.6億元增長(zhǎng)了297.56億元，增幅在47%水平，呈現(xiàn)跨越式增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。
值得注意的是，新增份額超過千億份的這些基金公司里，易方達(dá)基金、匯添富基金、廣發(fā)基金、華夏基金的2020年管理費(fèi)收入均在36億元以上。
中歐基金和鵬華基金管理費(fèi)收入也排名靠前，均超過20億元。
從2020年管理費(fèi)收入增長(zhǎng)來看，增長(zhǎng)較多的有廣發(fā)基金和易方達(dá)基金，均較2019年水平增長(zhǎng)了超20億。
此外匯添富、興證全球、富國(guó)基金、中歐基金、交銀施羅德、鵬華基金、南方基金、華夏基金等也增長(zhǎng)較多，超過10億元。
深圳某基金公司人士認(rèn)為，去年主動(dòng)權(quán)益基金業(yè)績(jī)可觀，引來很多的增量資金，相應(yīng)帶來了可觀的管理費(fèi)收入。
雖然基金公司賺得盆滿缽滿，但這批去年發(fā)行的巨無霸基金多數(shù)業(yè)績(jī)不佳。
數(shù)據(jù)顯示，匯添富基金去年共計(jì)發(fā)行百億基金六只，分別是匯添富數(shù)字生活六個(gè)月持有、匯添富穩(wěn)健匯盈一年、匯添富穩(wěn)健添盈一年、匯添富鑫禧、匯添富開放視野中國(guó)優(yōu)勢(shì)和匯添富中盤價(jià)值精選。
但是，截至4月22日，匯添富數(shù)字生活六個(gè)月持有成立以來收益0.72%，今年以來虧損1.65%。匯添富穩(wěn)健匯盈一年成立以來盈利4.67%，今年以來虧損0.02%。匯添富穩(wěn)健添盈一年成立以來收益3.97%，今年以來盈利0.24%。
鵬華基金的爆款基金鵬華匠心精選也是如此。據(jù)悉，由明星基金經(jīng)理王宗合管理的鵬華匠心精選混合發(fā)行認(rèn)購(gòu)量超1300億。這一數(shù)據(jù)直接打破了基金界的歷史紀(jì)錄。因這只基金限額300億，從最終公告的21.89%配售比例來看，認(rèn)購(gòu)資金達(dá)到1371.03億。
但是，從業(yè)績(jī)上來看，鵬華匠心精選混合也是獲得了表現(xiàn)不佳的評(píng)價(jià)，成立以來收益9.15%，今年以來虧損3.90%。
因業(yè)績(jī)不佳，部分巨無霸基金正在遭遇份額的大縮水。
在2020年底，鵬華匠心精選混合基金A類份額228.55億份，較三季度末266.67億份下降了38.12億份。
C類份額由三季度末的30.23億份下降至29.89億份。
最新的一季報(bào)顯示，鵬華匠心精選混合基金規(guī)模還在持續(xù)下降，A類份額到一季度末已下降至171.15億份，C類份額也由29.89億份下降至28.28億份。
據(jù)天相投顧最新報(bào)告，截至去年底，個(gè)人已成為公募基金主要的持有人。
個(gè)人合計(jì)持有基金84739.57億份，占比達(dá)到66.51%，而2019年個(gè)人持有占比達(dá)到58.95%，顯然在2020年更多個(gè)人投資者布局公募基金。
業(yè)內(nèi)人士表示，2020年權(quán)益基金賺錢效應(yīng)明顯，同時(shí)基金公司加大營(yíng)銷力度，產(chǎn)品發(fā)行提速，導(dǎo)致眾多個(gè)人投資者瘋狂入市，因此個(gè)人持有人占比明顯提升。
但是一旦失去了賺錢效應(yīng)，基民就會(huì)用腳投票。
同一時(shí)期，百億基金富國(guó)創(chuàng)新趨勢(shì)規(guī)模在下降，年報(bào)數(shù)據(jù)顯示，富國(guó)創(chuàng)新趨勢(shì)份額由三季度末的163.08億份下降至114.18億份。
南方成長(zhǎng)先鋒的規(guī)模也在持續(xù)下降，2020年年報(bào)顯示，A類份額由成立時(shí)的263.4億份下降至160.16億份，C類份額由成立時(shí)的57.74億份下降至31.74億份。
上述業(yè)內(nèi)人士表示，部分百億基金規(guī)?？s水，也從側(cè)面表明，在營(yíng)銷盛名之下，已經(jīng)有部分投資人開始對(duì)基金經(jīng)理不認(rèn)同。
除了業(yè)績(jī)的方面，從長(zhǎng)期的角度講，在市場(chǎng)相對(duì)高位的時(shí)點(diǎn)，基金公司也需要有節(jié)制地發(fā)行新產(chǎn)品。