隨著國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)的全面恢復(fù)，資本市場(chǎng)中高質(zhì)量證券的投資價(jià)值也逐步凸顯出來。近日，華商基金推出華商300智選混合型證券投資基金，旨在以數(shù)量化投資方法為基礎(chǔ)，聚焦優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，在嚴(yán)格控制風(fēng)險(xiǎn)的前提下，力求實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期超越業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的投資回報(bào)，該產(chǎn)品于7月13日至8月16日期間發(fā)行。
本基金采用華商量化團(tuán)隊(duì)自主研發(fā)的量化選股體系，將金融市場(chǎng)大數(shù)據(jù)挖掘與數(shù)量化模型相結(jié)合，在廣泛的數(shù)據(jù)采集、清洗以及嚴(yán)密的數(shù)量統(tǒng)計(jì)分析基礎(chǔ)上，利用先進(jìn)的人工智能模型算法進(jìn)行個(gè)股篩選和組合構(gòu)建。
作為一只股票投資比例達(dá)到總資產(chǎn)60%—95%的基金產(chǎn)品，華商300智選混合80%以上的非現(xiàn)金基金資產(chǎn)都投資于滬深300指數(shù)的成分股以及備選成分股。之所以將滬深300指數(shù)定為業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的主要部分，是因?yàn)闇?00指數(shù)由上海和深圳證券市場(chǎng)中市值大、流動(dòng)性好的300只股票組成，綜合反映中國(guó)A股市場(chǎng)上市股票價(jià)格的整體表現(xiàn)。(具體投資比例和投資策略詳見基金法律文件。)
(資料圖片)
基金合同顯示，該產(chǎn)品為混合型基金，主要通過統(tǒng)計(jì)套利與時(shí)間序列預(yù)測(cè)模型來增厚核心策略收益，并利用數(shù)量化風(fēng)險(xiǎn)控制對(duì)投資組合的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行直觀化和實(shí)時(shí)性的監(jiān)控，力爭(zhēng)將風(fēng)險(xiǎn)暴露程度控制在可承受范圍內(nèi)。
在選股策略方面，華商300智選混合采用了經(jīng)典多因子選股模型與人工智能算法相結(jié)合的方式，跟隨市場(chǎng)變化，實(shí)時(shí)有效調(diào)整因子的選擇與權(quán)重。量化擇時(shí)模型則是幫助判斷當(dāng)前的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，以確定投資時(shí)點(diǎn)是否合適。
同樣依托華商量化選股能力的華商電子行業(yè)量化股票發(fā)起式基金，恰好也正是本次華商300智選混合擬任基金經(jīng)理艾定飛的代表之作。數(shù)據(jù)顯示，艾定飛自2019年9月17日開始管理華商電子行業(yè)量化股票發(fā)起式基金至2022年6月24日，任職回報(bào)率達(dá)54.53%，同期業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)僅為25.72%，超額收益達(dá)28.81%。并且，與同期滬指10.53%的漲幅相比，超額收益更是超44%。在市場(chǎng)波動(dòng)中把握住了機(jī)會(huì)，很好表現(xiàn)了華商量化選股與基金經(jīng)理主動(dòng)投資管理能力的超強(qiáng)結(jié)合。
華商電子行業(yè)量化股票發(fā)起式基金 | |||||
任職期間 | 基金業(yè)績(jī)表現(xiàn) | 與業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)比較 | 與上證指數(shù)比較 | ||
凈值增長(zhǎng)率 | 基準(zhǔn)漲幅 | 比較結(jié)果 | 指數(shù)漲幅 | 比較結(jié)果 | |
20190917-20220624 | 54.53% | 25.72% | 超28.81% | 10.53% | 超44% |
注：以上基金產(chǎn)品的任職回報(bào)率數(shù)據(jù)均經(jīng)托管行復(fù)核，同期業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)收益率與上證指數(shù)漲幅數(shù)據(jù)來自萬得信息。
作為華商基金的“AI算法名將”，基金經(jīng)理艾定飛擁有近8年的證券從業(yè)經(jīng)歷與應(yīng)用物理博士的學(xué)科背景，是一位注重?fù)駮r(shí)能力的投研“老手”。他專注挖掘數(shù)據(jù)自身所富含的顯性以及隱形信息，從而確定量化選股的具體策略，再輔以基本面研究，嚴(yán)格控制下行風(fēng)險(xiǎn)，努力提高基金份額持有人的投資體驗(yàn)(以上僅代表基金經(jīng)理投資理念，具體產(chǎn)品的投資策略詳見基金法律文件)。
管理產(chǎn)品 | 管理期間 | 任職回報(bào)率 | 業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn) |
華商動(dòng)態(tài)阿爾法靈活配置混合 | 20181126至20191218 | 18.65% | 17.76% |
華商電子行業(yè)量化股票發(fā)起式 | 20190917至20220624 | 54.53% | 25.72% |
華商計(jì)算機(jī)行業(yè)量化股票發(fā)起式 | 20191030至20220624 | 5.83% | 0.84% |
華商大盤量化精選靈活配置混合 | 基金經(jīng)理艾定飛自20220110起任職，至20220624未滿半年，在此不附業(yè)績(jī)數(shù)據(jù)信息 | ||
注：以上基金產(chǎn)品的任職回報(bào)率數(shù)據(jù)均經(jīng)托管行復(fù)核，同期業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)收益率來自萬得信息。
量化選股能力離不開背后公司實(shí)力的支撐。作為一家已經(jīng)成立16年的“金牛老字號(hào)”，華商基金管理有限公司常年在主動(dòng)管理投資領(lǐng)域彰顯出專業(yè)的投資能力，旗下公募業(yè)務(wù)股票投資主動(dòng)管理能力近3年(2019.07.01-2022.06.30)排名14/116，近1年(2021.07.01-2022.06.30)排名19/136(注：排名數(shù)據(jù)由銀河證券2022年7月3日發(fā)布，評(píng)價(jià)規(guī)則詳見文末數(shù)據(jù)說明)，以不俗的實(shí)力贏得了眾多投資者的信任。
因此，可以看到，實(shí)力出眾的管理人，搭配優(yōu)質(zhì)量化選股和主動(dòng)投研能力，于7月13日至8月16日正式發(fā)行的華商300智選混合型證券投資基金十分值得關(guān)注！