來源：上海證券報
【資料圖】
在受訪的業(yè)內(nèi)人士看來，基金一線調(diào)研直播豐富了以往的直播形式，是對投資者陪伴形式的一種創(chuàng)新。但對于基金公司而言，應(yīng)當(dāng)守住專業(yè)底線，為投資者提供真正有價值的信息。近幾年越來越多的投資者借基入市，投資者陪伴是一件長期的事情，任重而道遠(yuǎn)
公募行業(yè)掀起一線調(diào)研直播熱潮。近日，有的基金公司在沙漠直播，展示光伏企業(yè)一線的情況；有的基金經(jīng)理在直播中分享調(diào)研養(yǎng)豬場的經(jīng)歷。這是營銷新噱頭，還是投資者陪伴新模式？在受訪的業(yè)內(nèi)人士看來，一線調(diào)研直播豐富了以往的直播形式，是對投資者陪伴形式的一種創(chuàng)新。但對于基金公司而言，應(yīng)當(dāng)守住專業(yè)底線，為投資者提供真正有價值的信息。同時，近幾年越來越多的投資者借基入市，投資者陪伴是一件長期的事情，任重而道遠(yuǎn)。
爭做調(diào)研直播
基金公司近期都忙著做一線調(diào)研現(xiàn)場直播。例如，天弘基金近日在某光伏產(chǎn)業(yè)基地進(jìn)行了一場光伏主題直播，直播內(nèi)容包括拆解光伏小車模型、光伏治沙、光伏惠農(nóng)、光伏與投資等。
類似的案例還有很多。去年招商基金基金經(jīng)理侯昊穿著礦工服、戴著安全帽直播講解煤炭板塊投資機(jī)會，直播間設(shè)在某煤炭上市企業(yè)。由于礦井里信號不好，下礦過程不能直播，便通過拍視頻的方式分享具體情況。
此類直播取得了較好的效果，吸引了大量投資者關(guān)注，如“張圣賢進(jìn)養(yǎng)豬場火了”登上了支付寶熱議話題榜?！拔乙詾樽约耗荞R上見到豬，結(jié)果卻是一遍又一遍的病毒消殺流程。去的第一天根本沒有見到豬。”富國中證農(nóng)業(yè)主題ETF基金經(jīng)理張圣賢在直播中分享了調(diào)研養(yǎng)豬場的經(jīng)歷。
在滬上某基金研究員看來，這種一線調(diào)研直播形式較為生動，對投資者來說有較強(qiáng)的新鮮感，所以較為吸睛。
“只要公眾獲取的信息和基金公司一致，且獲得信息不涉及非公開信息，就不違規(guī)?！鄙鲜龌鹧芯繂T表示，如果是真實(shí)詳細(xì)的調(diào)研，投資者會有所收獲。如果只是作秀，則屬于浪費(fèi)資源。“做這樣一場直播成本往往較高，需要投入較多的人力和物力。”
遭遇審美疲勞
從上述一線調(diào)研直播情況來看，多數(shù)基金公司是為了推介旗下指數(shù)基金，參與直播的人也是基金公司旗下的指數(shù)基金經(jīng)理。
“絕大多數(shù)基金公司還是把直播當(dāng)作營銷宣傳的途徑?！蹦郴鹦袠I(yè)觀察人員直言，現(xiàn)在似乎形成了一種套路，權(quán)益市場表現(xiàn)較好的時候，基金公司直播時重點(diǎn)講解旗下權(quán)益基金，市場震蕩的時候，則重點(diǎn)講解以穩(wěn)健收益著稱的固收基金。這在某種程度上導(dǎo)致了投資者審美疲勞。
從近期情況來看，基金公司直播力度依然較大，但投資者觀看熱度有所降溫。道樂研究院最新數(shù)據(jù)顯示，8月，共有129家機(jī)構(gòu)在支付寶理財直播平臺進(jìn)行直播，直播場次合計1680場，平均每家機(jī)構(gòu)月均直播13場，場均觀看量為13.2萬。從7月的相關(guān)數(shù)據(jù)來看，機(jī)構(gòu)直播場次也接近1600場，場均觀看量則為14.1萬。和5月的16萬場均觀看量相比，下降得較為明顯。
守住專業(yè)底線
在多位業(yè)內(nèi)人士看來，基金直播具有即時性和互動性，豐富了投資者陪伴形式，但在創(chuàng)新陪伴形式的同時，基金公司也要守住專業(yè)的底線，應(yīng)更多地輸出專業(yè)知識，而不是靠噱頭博眼球。
監(jiān)管部門對此早有規(guī)定。2021年中國證券投資基金業(yè)協(xié)會發(fā)布《公募基金直播業(yè)務(wù)專題討論會會議紀(jì)要》(下稱《紀(jì)要》)?！都o(jì)要》建議，基金管理人在開展直播業(yè)務(wù)時應(yīng)守住專業(yè)底線，并適當(dāng)采取與直播內(nèi)容相匹配的表現(xiàn)形式：一是直播內(nèi)容為投資者教育或品牌宣傳的，可以選擇相對輕松活潑的形式，但不宜娛樂化；二是直播內(nèi)容涉及基金產(chǎn)品宣傳推介的，應(yīng)注重體現(xiàn)基金行業(yè)專業(yè)性，嚴(yán)格遵守宣傳推介相關(guān)法律法規(guī)。
基金銷售只是一切的開始，客戶陪伴是一項(xiàng)長期工作，越來越多的基金公司意識到投資者陪伴的重要性。
廣發(fā)基金總經(jīng)理王凡表示，應(yīng)持續(xù)提升客戶服務(wù)的深度，積極主動地向投資者傳遞專業(yè)、理性的聲音，引導(dǎo)客戶更加堅(jiān)定地踐行長期投資、理性投資。在市場波動調(diào)整階段，積極做好投資者的溝通陪伴，減少非理性的贖回；在市場上漲、投資者情緒高漲的階段，做好充分的風(fēng)險揭示，避免投資者非理性追漲。
“中歐基金今年正式推出了副品牌‘中歐陪伴+’，不掛鉤基金銷售，通過直播、圖文、短視頻、超短視頻等各種創(chuàng)新易懂的投教方式，在售前、售中、售后各個觸點(diǎn)幫助投資者學(xué)習(xí)投資知識，防范風(fēng)險，樹立正確、理性的投資理念?！敝袣W基金總經(jīng)理劉建平說。